Кто такие «Кванты»? И почему им платят до 500 000 долларов в год

Термин «Квант» охватывает не одну, а несколько специализаций, таких как Quantitative Analyst, Quantitative Developer, Quantitative Researcher и Quantitative Trader. Все они относятся к направлению Quantitative Finance. Направление Quantitative Finance зародилось еще в 1900 году с диссертации Луи Башелье «Теория спекуляции» в которой была представлена модель ценообразования опционов при нормальном распределении. Однако современная версия началась с исследования Эдварда Торпа. Торп использовал теорию вероятности и статистический анализ, чтобы создать систему для успешного выигрыша в Блэкджек, известную сейчас как «подсчет карт». Впоследствии инвестиционные компании с Wall Street начали использовать его исследования для получения прибыли на финансовых рынках, используя статистические методы анализа. Однако популярность профессия начала набирать только в последние годы вместе с развитием Data Science.

Кто такие Кванты?

Если говорить коротко, то кванты занимаются тем же, чем и классические трейдеры: исследуют данные о ценах и котировках, анализируют рынки и финансовые показатели компаний, выявляют закономерности и разрабатывают торговые стратегии. Главное отличие состоит в том, что кванты работают с большими объемами данных и используют математические методы анализа для проведения исследований и торговли с помощью самостоятельно разработанных моделей и программ.

Направление деятельности по каждой из специальностей можно понять из названия.

Quantitative Researcher занимается исследованиями, Quantitative Analyst— анализом, Quantitative Developer— разработкой, Quantitative Trader— торговлей. Quantitative Trader создает алгоритмические торговые стратегии и управляет ими. Иногда эти понятия смешиваются, и один и тот же специалист может выполнять задачи всех направлений. Чаще это Quantitative Trader. В иерархии Quants трейдер находится на вершине, так как именно он отвечает за финансовый результат. Как правило, он в той или иной степени обладает навыками всех четырех специальностей, за что получает щедрое вознаграждение.

Сколько они зарабатывают?

В настоящее время «Quants» является одной из самых высокооплачиваемых профессий в США.

Средняя зарплата Кванта в Нью-Йорке 322 687 долларов в год по данным Сomparably. По данным других рекрутинговых сайтов средняя зарплата находится в диапазоне от 125 000 до 175 000 долларов, но мой личный короткий ресерч говорит о том, что скорее всего этот диапазон зарплат не учитывает годовой бонус который составляет до 100% от годового вознаграждения, а иногда и более. Потому что зарплаты до 150 000 — 200 000 в вакансиях на linkedin предлагаются в основном джунам.

В индивидуальных случаях годовой доход квантов может достигать нескольких миллионов долларов. При этом речь идет о найме, а не о частных управляющих капиталом, использующих количественный подход.

Где работают Кванты?

Квантовые трейдеры могут работать в инвестиционных компаниях, хедж-фондах и банках, а также могут выступать в роли самостоятельных трейдеров, используя личные средства или привлеченный капитал для инвестирования. Также они могут работать и вне финансовой сферы, разрабатывая алгоритмы, например, для игры в онлайн-покер и других областей, где требуются аналогичные навыки.

Что касается географии, то основное количество вакансий по этой специализации приходится на США. Но найти работу Квантом можно и в других частях света. В достаточном объеме профессия представлена в Сингапуре, Гонконге и других азиатских мегаполисах, в которых широко представлены ведущие финансовые и инвестиционные организации. В России и Европе позиции пока имеют более точечный характер, но тоже появляются с завидной периодичностью.

Что нужно знать, чтобы стать Квантом?

Профессия квантового трейдера основана на трех областях: финансах, математике и программировании — и требует знаний в каждой из них. Квант должен обладать глубоким пониманием математических методов для построения аналитических моделей, анализа данных и тестирования результатов. Знания в области трейдинга и финансов необходимы для разработки торговых стратегий. Ну а чтобы реализовать разработанные стратегии в виде автоматизированных торговых алгоритмов, понадобятся навыки программирования.

Ниже представлено стандартное описание требований для вакансии Quantitative Trader. Я оставил только те требования, которые встречаются в большинстве вакансий:

• Высшее образование в финансах, математике, статистике или компьютерных науках.

• Cильные навыки программирования на R или Python, рабочее знание Java или C++

• Опыт работы в области больших данных, распределенных вычислений и/или облачных вычислений, является преимуществом

• Опыт работы с методами машинного обучения, является преимуществом

Где учиться Quantitative Finance?

Quantitative Finance сейчас внедряется в учебные программы ведущих университетов по всему миру. Но профессия начала набирать популярность недавно, и с предложениями пока еще не густо. В России Гугл выдает подходящие программы только в ВШЭ в Москве и ВИЭШ в Санкт-петербурге. В других странах, за пределами США, ситуация аналогичная. Дисциплина представлена, как правило, в одном-двух вузах на страну. С точки зрения более коротких образовательных программ ситуация получше. На Udemy и Coursera Quantitative Finance представлена достаточно широко

К чему я Это все?

Я занимаюсь разработкой автоматизированных торговых систем и алкоалготрейдингом. Quantitative Finance заинтересовал меня как дальнейшее развитие себя в области автоматизированной торговли. Я начал погружаться в эту область и понял что я отчасти всем этим уже занимаюсь. И так как сейчас достаточно остро стоит вопрос с получением ВНЖ какой либо из развитых стран, появилось навязчивое желание пойти в магистратуру на Quantitative Finance, чтобы совместить приятное с полезным, так сказать. 

Мне интересно услышать ваше мнение о профессии «кванта» о ценности знаний и навыков, получаемых в магистратуре в этой области. Я уверен на 100%, что могу освоить все, что связано с «Quantitative Finance» своими силами, так как я и ранее сам того не понимания создавал и использовал модели из этой области. Возможно, два года обучения - это лишняя траты времени и денег. С другой стороны, если когда-то я решу уйти из свободного плавания «в офис», к примеру, в США, высока вероятность, что отсутствие корочки окажется единственным препятствием. Если среди вас есть действующие кванты или такие же интересующиеся, готовые порекомендовать хорошие программы для изучения в этой области и поделиться опытом и советами, буду благодарен.