Если говорить о фондовом рынке, то здесь спуфинг это некий вид манипулирования, при котором участники торгов пытаются создать ложные сигналы активности или ценового движения финансовых инструментов — это может достигаться выставлением фиктивных ордеров, так называемого «наслаивания» бидов и асков, и другими методами типа смены приоритетности заявок.
Это незаконно (но не так уж просто доказуемо, на самом деле) и, к примеру, недавно в США одна компания за такую торговлю была оштрафована на три миллиона долларов. Они действовали так: размещали ордера на продажу небольшого числа бумаг, которые хотели исполнить, а затем приказы на покупку с куда большим количеством бумаг, которые затем намеревались отменить. Таким образом создавалось ложное впечатление большого спроса, которое увеличивало цену продажи.
Сама по себе возможность высокоскростной торговли не может быть ни негативной, ни позитивной. Точно также как возможность передвигаться на всё более и более скоростном виде транспорта. Точно также как рост производительности компьютеров. Все это есть следствие прогресса и может быть использовано как во благо, так и во вред.
Вы правы в том, что скорости (а равно и снижение стоимости транзакций) многим участникам мешают строить долгосрочные обдуманные инвестиции. Однако вы не правы в том, что именно скорости являются причинами пузырей и экономических потрясений. Пузыри и кризисы – суть имманентные свойства свободной рыночной экономики и были всегда, начиная с 17 века.
При этом в зону алгоритмической торговли попадают спекулянты/дей-трейдеры, скальперы и HFT-торговцы, то есть именно эти три категории представителей фондового рынка конкурируют за получение прибыли между собой.
Получается что так -) А что такое по вашему Swiss Foreign Exchange Marketplace, куда якобы выводит сделки своих клиентов ваш многокважаемый DukasCopy? Это внутренняя площадка кухни, где кроссятся сделки клиентов. По крайней мере гугл эту площадку позиционирует именно так. Значит таки кухня!
Ну, да. Вы правы. Но самое печальное в том, что даже в такой трактовке все термины преревраны и используются неправильно «конверсия» означает обмен одной валюты на другую. Этого реально не происходит. «арбитраж» имеет вполне определенный смысл и в русском языке и в финансовой сфере. Здесь это просто использование красивого слова. Вообще, форексники любят пользоваться чужими терминами, наполняя их своим собственным смыслом.
Как правило, именно трейдерские примочки или идут в комплекте с софтом, который позволяет их связать с терминалом, или же и софт для торговли и периферия делаются одной компанией, которая и предоставляет доступ к торгам — такое встречается на западе. Бывает и что геймерские приспособления тоже идут с софтом для настройки: вот тут, к примеру, подробная дискуссия на тему того, как упомянутый в топике джойстик приспосабливали для торговых задач.
Доводилось слышать рассказы о том, что некоторые чуть ли не игровой руль подключали :). Ну а вообще, для скальперов, к примеру, которые сотни операций за пару минут могут совершить, более удобное именно для них оборудование, конечно, может повысить эффективность.
Да, вы правы, это тоже отличная книга, в следующий раз ее включим. А по поводу книги Таллеба, вы на русском или английском читали? Насчет русского перевода приходилось уже слышать сходные мнения, но на английском она не сказать, что сильно легче идет.
Как раз-таки для IT-специалиста тут от рулетки ничего и нет, мы уже довольно много писали про тот же HFT (1, 2, 3, 4, 5) и создание торговых роботов. Соответственно, могут пригодиться и психологические знания.
Не совсем ясно, что вы имеете в виду. К примеру на нашем тестовом контуре можно поставить лимитную заявку, и она исполнится таким же образом, как если бы это было сделано на реальных торгах. А еще есть программное обеспечение, которое «записывает» данные по реальным торгам, а на следующий день вы можете их «проиграть». Такая машина времени в один из прошедших торговых дней — эта функция есть, например, в QScalp.
Это незаконно (но не так уж просто доказуемо, на самом деле) и, к примеру, недавно в США одна компания за такую торговлю была оштрафована на три миллиона долларов. Они действовали так: размещали ордера на продажу небольшого числа бумаг, которые хотели исполнить, а затем приказы на покупку с куда большим количеством бумаг, которые затем намеревались отменить. Таким образом создавалось ложное впечатление большого спроса, которое увеличивало цену продажи.
Вы правы в том, что скорости (а равно и снижение стоимости транзакций) многим участникам мешают строить долгосрочные обдуманные инвестиции. Однако вы не правы в том, что именно скорости являются причинами пузырей и экономических потрясений. Пузыри и кризисы – суть имманентные свойства свободной рыночной экономики и были всегда, начиная с 17 века.