Немного статистики российского рынка акций — почему купил и держишь плохая стратегия для инвестора

[empenoso]

Исправляюсь. Добавил MCFTR — MOEX Russia Total Return — Индекс МосБиржи полной доходности брутто. С того года который есть (с 2003):

[Arhammon]

Вот по этому и нет ни рынка, ни инвестиций во что-то кроме квартир. Потому, что рынок это инструмент передать лишние деньги обратно в экономику, а не казино...

[empenoso]

Да, фондовый рынок не место заработка частных лиц, а изначально средство для привлечения капитала компаний.

Но на практике современный фондовый рынок совмещает обе эти функции

[CitizenOfDreams]

Потому, что рынок это инструмент передать лишние деньги обратно в экономику, а не казино...

На российском рынке планировать что-то дальше следующей недели - это казино и есть.

[Chilango]

Дивидендная доходность - это более 30% доходности всего индекса Мосбиржи. Что за странный подход выкинуть её и смотреть "голую" ценовую доходность? Вы бы еще облигационные индексы анализировали по ценовой доходности.

[empenoso]

Исправляюсь. Добавил MCFTR — MOEX Russia Total Return — Индекс МосБиржи полной доходности брутто. С того года который есть (с 2003):

[Chilango]

Здесь есть с 1997 года: https://api.okama.io/api/ts/adjusted_close/MCFTR.INDEX

[empenoso]

[Chilango]

https://api.okama.io/api/ts/adjusted_close/MCFTR.INDX

[Chilango]

ну и чтобы убрать за скобки инфляцию, желательно считать вероятность отрицательной реальной доходоности.

[opium]

С учетом того что идет сво бессмысленная статья

[empenoso]

Посмотрите на тепловые карты. Если покупаешь до кризиса — то потом дела не очень, а если после — то всё потом хорошо

[des_ex]

выходит что проще открывать вклады или держать деньги на накопительном счёте, чтобы хоть что-то зарабатывать и хотя бы покрывать инфляцию? Такие мысли меня самого посещают до сих пор после начала инвестирования в российские акции с 2023 года. Пока была высокая ключевая ставка как раз вариант с депозитами был прибыльнее (и я его использовал), но хочется верить в российский фондовый рынок что он даст прибыль иначе эти проценты с депозитов выходит обеспечиваются в основном с платежей по кредитам

[opium]

c учетом того что вклады были 25+ процентов в это время никакие акции не давали так много безрисково

[empenoso]

облигации как вариант

[janvarev]

Забавно. Я смотрю на ровно те же самые графики, что и автор, но вижу совершенно другое:

0- (сайд-замечание) Инфляция не учтена при расчете, это, конечно, жаль.

1- Судя по тепловой карте - хороший инструмент, кстати - MOEX и S&P сопоставимы. Если вы заходите на всю котлету в хороший период, вы в плюсе. Если в плохой - сначала в минусе, потом оооочень медленно выходите в плюс (красные пятна). Кстати, вроде как поэтому рекомендуют докупать активы в процессе, т.е., скажем, каждые 3 месяца - вот ровно чтобы не попасть на ситуацию "купил на хаях".

S&P 500 выглядит как эскалатор — с увеличением времени доходность растёт, а разброс результатов сужается. Американский инвестор понимает: просидев в индексе 10–15 лет, он с вероятностью, близкой к 100%, получит свои средние 6–7% годовых.

А теперь взглянем на Россию: IMOEX. Это не эскалатор, а кардиограмма во время панической атаки. Разброс доходностей очень отличается: на горизонте в 5 лет инвестор мог как получить убыток в -34%, так и заработать +2213%.

2- В среднем на диаграмме доходность у MOEX выше, насколько увидел; редкие выбросы как бы погоды не делают. И да, понятно, что усреднение с 1871 года даст больше устойчивости, чем с 2001.

Если нужна гарантированная доходность - это в облигации/депозиты.

Но посмотрите на тепловую карту Индекса МосБиржи IMOEX. Последние годы красные пятна просадок тянутся, лишь изредка сменяясь вспышками синего цвета. 

3- Не, ну неожиданно у нас кое-что происходит с 2022, а прям сейчас вроде вообще локальный минимум на бирже. Исходя из самих же графиков, имеет смысл что-то смотреть на дистанции 10-15+ лет.; у нас понятно, что происходит локальный кризис.