Облачные провайдеры поднимают российский ИТ-рынок

Аналитики считают, что российский ИТ-рынок вырастет в 2026 году всего на 4%, а к двузначному росту вернётся не раньше 2028 года. Основные причины — замедление экономики и смещение фокуса с цифровизации к поддержке базовых процессов. Мы бы ещё прибавили значительный рост цен на комплектующие и их дефицит.

Кто тянет российский рынок? Облачные сервисы — хотя в 2026 году темп роста замедлится, но все равно составит 20%. А сервис аренды GPU-мощностей — на 36% и будет столько же прибавлять до 2028 года. Полагаем, что главным драйвером развития рынка остаётся ИИ: компании разрабатывают собственные модели, локально запускают доступные мировые решения. И аналитики считают, что рост проходил бы ещё быстрее, если бы не дефицит площадок под дата-центры, из-за которого замораживаются проекты постройки новых ЦОДов. RUVDS уже писала, что повышение аренды земли под вычислительные комплексы в десятки раз — не лучший стимул для развития отрасли.

Возвращаясь к дефициту компонентов, он приводит к интересным последствиям — аналитики OCS сообщили, что впервые поставки серверных SSD превысили продажи жестких дисков для серверов. Хотя твердотельные накопители дорожают быстрее, в условиях ограниченных ресурсов компании выбирают более эффективное решение. Производству жёстких же дисков мешает дефицит комплектующих — производители начинают уделять внимание самым топовым моделям, но они стоят дороже и у клиента уже возникают вопросы — не целесообразнее ли купить HDD. Естественно, базовые преимущества SSD (скорость) и жёстких дисков (низкая цена хранения) остаются, и в мировом масштабе основная информация хранится именно на HDD.

В итоге облачные провайдеры остаются оптимальным решением: они за пользователя решают проблему с дефицитом и удорожанием комплектующих и дают ему возможность без капитальных инвестиций проверить, серверы на каких комплектующих нужны для бизнеса.

Люди восстали против ИИ

В США введено уже более 500 ограничений в отношении создания ЦОДов для ИИ в различных штатах. Причина — в протестах жителей против возведения новых дата-центров: такие объекты требуют значительного количества воды и энергии. В результате для местных жителей эти ресурсы дорожают или вовсе оказываются недоступны.

Теперь компаниям недостаточно просто денег, чтобы ввести в строй новый дата-центр. А как же законы свободного рынка?

Проблема водо- и энергопотребления дата-центров известна давно. Но сейчас она наиболее ярко проявилась, когда ведущие ИТ-компании вложили более триллиона долларов в новые вычислительные мощности. Ни одна сервисная компания не готова к кратному росту запроса на её ресурсы, поэтому повышает цены. К тому же ИИ-компании и ИТ-корпорации имеют достаточно ресурсов, чтобы оплатить коммунальные ресурсы по новым ставкам. А жители — нет. И возникает напряжение на уровне региональных управлений: чиновники рады притоку денег, но получают протесты жителей, вплоть до угроз жизни и местами даже стрельбы. Можно ли решить этот вопрос?

Дикий капитализм давно умер, нельзя продавать за кеш компаний благополучие простых граждан. Но инвестиции в ИИ тоже должны реализоваться, иначе банкротство топовых ИИ-стартапов может сказаться на всей ИТ-индустрии. Поэтому логично, чтобы региональные власти при строительстве коммуникаций учитывали потребности как общества (в воде и электричестве), так и бизнеса (в них же для дата-центров). Потребности людей должны стоять на первом месте, но важно, чтобы правила для всех игроков рынка устанавливались сразу и не было одномоментного роста арендных ставок в 68 раз! ИТ-бизнес сейчас испытывает множество сложностей, начиная с резкого роста цен на компоненты и заканчивая высокой ставкой ЦБ.

Если у бизнеса будет возможность долговременного планирования, то он сможет найти решения для дата-центров — переход на сберегающие технологии, перенос в регионы с холодным климатом, покупка собственных энергетических и вододобывающих мощностей. Но такие проекты всегда стоят дорого и требуют времени на реализацию, внезапные скачки цен только стимулируют отложить развитие до лучших времён, а значит, и не позволят снизить цены за счёт введения новых мощностей.

Человек может успешно воевать против ИИ, только потом он вернётся домой и захочет запустить LLM — кажется, в интересах обеих сторон договориться.

Как уменьшить потребление ИИ-серверов в 100 раз

Сингапурский национальный университет медицины совместно с партнёрами провёл закрытую демонстрацию серверов CL1 на живых нейронах. Главным преимуществом таких серверов станет низкое потребление — около 25 Вт, в результате стойка из 20 устройств требует от 800 до 1000 Вт — меньше, чем один типичный GPU-сервер.

Нейроморфные процессоры известны с момента начала изучения нейросетей — они выполняются в кремнии, но их особенность — большое количество соединений, чтобы имитировать живые нейроны. И нейросеть из них строится физически. Они действительно показывают низкое энергопотребление, но их архитектура плохо совместима с современными техпроцессами, поэтому в итоге изделия получаются несерийными, а значит — дорогими.

Живые нейроны — это возможность создавать начинку для серверов серийно. Их не создают, а выращивают из стволовых клеток — в результате не возникает этических и регуляторных вопросов. Идея интересная, и Сингапур славится передовыми исследованиями — ИИ, нейроинтерфейсы, квантовые технологии и т. п. Однако пока это научные исследования, учёные не проводили тестов, неизвестна не только производительность, но и точность работы, ведь живые нейроны нередко ошибаются.

Интересное направление, будем за ним следить, надеемся, это всё не закончится «Матрицей».

9 млрд за китайских роботов как новые возможности для российских инжиниринговых компаний

Китайский производитель роботов Unitree Robotics проводит IPO на Шанхайской фондовой бирже. В результате первичного размещения 10% акций среди крупных инвесторов компания привлекла 6,1 млрд юаней, что даёт оценку бизнеса в 9 млрд долларов!

Первоначально аналитики ожидали оценку «всего» в 7 млрд долларов, но спрос на акции Unitree превысил предложение в 5500 раз — соответственно, цифры были подкорректированы. Чем компания так привлекла инвесторов?

Про ИИ мы сейчас слышим из каждого умного утюга, а имена разработчиков ИИ-моделей, такие как OpenAI и Anthropic, оккупировали мировые медиа. Но их предварительные оценки составляют около 1 млрд долларов. Дело в том, что при поистине грандиозных планах они требуют от инвесторов вложений в сотни миллиардов, а прибыль обещают где-то там, в прекрасном будущем наступившей технологической сингулярности.

За это время производители роботов не теряли связи с реальностью и вырастили новое направление — гуманоидных роботов. Они пока чаще развлекают публику, чем занимаются серьёзными работами. Но дело тут в потенциале. Если LLM может подсказать ответ на любую тему, то гуманоидный робот — сделать любую операцию, доступную человеку. И пусть на заводе и в логистике пока экономически эффективнее применять промышленных роботов, но преимущества гуманоидных — именно универсальность.

Пока Илон Маск хвастался роботами Optimus (злые языки говорят — на радиоуправлении) при презентации будущих роботакси, китайцы тихой сапой завоевали этот рынок. По данным Morgan Stanley, в 2025 году доля китайских компаний на рынке гуманоидных роботов составляла 90% — из примерно 15 000 поставленных экземпляров. В этом году она выросла до 97%, и подавляющая часть производства пришлась на китайские компании Agibot и Unitree — 44% и 31% мирового рынка соответственно.

Какое России до этого дело? От 50 до 70% роботов сейчас поставляет в промышленность. Ещё популярные роли — развлечения и другие направления сервисной робототехники. Роботы типа Unitree G1 — это не просто железка, а платформа для разработки. Её базовые возможности можно дорабатывать под конкретные задачи. Так что высокая оценка Unitree показывает потенциал гуманоидной робототехники. А у российских инженеров есть возможность включиться в цепочку между производителем железа и покупателем, интегрировав в конкретные процессы реального бизнеса.

Пчёлы против меда или зачем ставить на паузу развитие ИИ

Один из самых влиятельных конгрессменов США Берни Сандерс призвал технологические компании OpenAI, Anthropic и Meta* поставить на паузу развитие ИИ из соображений безопасности. В противном случае он пригрозил добиться этого законодательным путем.

Опасность развития ИИ он обосновал потерей контроля за моделями, которые стали слишком «умными» и слишком хорошо находят уязвимости в системах. В последнее время много событий, связанных со способностями ИИ. Правительство США запретило доступ иностранцам к новой версии ИИ-модели Fable 5, из-за чего Anthropic пришлось просто отключить доступ к ней. OpenAI заявила, что её новая модель смогла «сбежать» из песочницы, найдя уязвимости в системах, с которыми работала. А ведущий венчурный инвестор Марк Андриссен и глава NVIDIA Дженсен Хуанг ещё в начале года говорили о достижении AGI — универсального ИИ, который может всё. Так может, правда, пора остановиться?

Не думаем, что в развитии ИИ можно сделать паузу. Напомним, что ядерные арсеналы ограничили только после того, как они позволяли СССР и США кратно уничтожить друг друга. В случае же с ИИ — это не только военный инструмент, но ещё и прикладная технология, которая используется каждый день. И если одна страна остановится, то другая её обгонит — как Тайвань опередил США в литографии. Выход LLM Kimi K3, которая обыграла в тестах новейшие модели Anthropic и OpenAI, показал, что любое промедление в разработке ИИ в США просто отдаст лидерство Китаю. Неужели американские разработчики не могут этого разъяснить своим политикам? Сомневаемся.

Показательно, что в один день с заявлением Берни Сандерса глава Meta* Марк Цукерберг выступил с манифестом об опасности ИИ. Главные риски он увидел во власти, которую он может дать технологиям одной стране или компании. Читаем между строк — Meta* отчаянно отстаёт в разработке ИИ: не помогли ни найм гуру технологии лично Марком, ни миллиардные вливания. Компания потихоньку умерила амбиции и даже планирует сдавать собственные GPU-мощности — чтобы получить деньги здесь и сейчас, а не когда-то в будущем от более совершенного ИИ. И вот тут опасения Марка Цукерберга и Берни Сандерса становятся понятны — технология уровня атомной бомбы или изобретения транзисторов есть, а контролируют её какие-то «мутные» стартапы с ненадёжными гендирами. Надо их приструнить. И повод есть отличный. Безопасность. На неё можно будет списать любые меры.

*Деятельность Meta запрещена в России как экстремистская.

Китайская память не снизила цены на рынке, но стала ценным активом 🌟

Китайская CXMT 27 июля вышла на Шанхайскую биржу и в рамках IPO привлекла 8,6 млрд долл. По итогам первого дня торгов её оценка составила около 464 млрд долларов — выше, чем у китайских гигантов Alibaba и Tencent, и даже американской Intel. Почему компанию оценивают так высоко и поможет ли она сбить цены на ОЗУ?

Китайская компания, по собственным данным, по итогам 2025 года заняла 8% рынка DRAM. И привлечённые средства планирует вложить в расширение производства. Но показательно, что падения цен на память не происходит, хотя даже Apple добивалась от Белого дома разрешения использовать память CXMT, чтобы решить проблему её дефицита.

Медиа отмечают, что стоимость 64-Гбайтного модуля RDIMM (серверной регистровой памяти) на чипах CXMT на китайских маркетплейсах составляет 2800 долларов, что сравнимо со стоимостью аналогичных комплектующих на микросхемах Samsung и SK Hynix. На американском Amazon можно купить такую же память Samsung даже на 400 долларов дешевле.

Это парадоксальная ситуация, учитывая, что ведущие производители памяти делают чипы по 2-нм техпроцессу на фабриках Samsung и TSMC, а китайцам приходится довольствоваться 7-нм производством SMIC. Теоретически более «толстый» техпроцесс должен приводить к большему размеру и энергопотреблению чипов, а также к меньшему выходу высокопроизводительных микросхем. Но CXMT не собирается из-за этого снижать цену. К ней привели санкции США и дефицит на рынке микросхем.

Из-за санкций США китайские производители памяти стали безальтернативными поставщиками для многих компаний. Дефицит полупроводников заставляет остальных покупателей мириться с недостатками китайской продукции. Убытки китайских производителей памяти из-за низкого выхода годных чипов покрывают дотации правительства Китая.

Пока на рынке ажиотажный спрос на память, снижения цен ждать не приходится. Но положительный фактор в IPO CXMT всё-таки есть. После расширения производства и освоения 2-нм технологии китайскими литографами у компании появится возможность покрыть дефицит на рынке, и цены наконец пойдут вниз.

ИИ-актриса впервые снимется в кино. Технологии отправят в утиль ещё одну профессию?

Компания Particle 6 анонсировала фильм Misaligned («Сдвинутая» или «Нестандартная» — как вам больше нравится). Впервые в полнометражном фильме главную роль сыграет актриса Тилли Норвуд, сгенерированная ИИ-моделью. Некоторые актёры протестуют, опасаясь, что нарисованные модели отнимут у них работу. Похоронит ли ИИ ещё одну профессию, как когда-то автоматика убила специальность лифтёра?

Многие визионеры пытаются успокоить, утверждая, что ИИ породит больше рабочих мест, чем заберёт. Они напоминают, что ткацкие станки, автоматические лифты и АТС оставили без работы тысячи человек, но не породили массовую безработицу. Только не стоит надеяться, что история будет повторяться всегда — всё случается в первый раз. И новые рабочие места в других профессиях вряд ли успокоили потерявших работу высокопрофессиональных ткачей, опытных лифтёров и выучивших сотни схем телефонисток.

Правда, и победу ИИ никто не гарантирует. Актёры не первый раз беспокоятся за свою работу — например, двадцать лет назад Джет Ли отказался сниматься в культовой «Матрице», чтобы не отдать свою цифровую копию Голливуду. Прошло четверть века — мы видели образы умерших актёров в фильмах, но они не стали трендом. Цифровой актёр не устроит скандал, не уйдёт в запой, не будет устраивать демарши из-за гонорара. (Хотя после историй о хакерских атаках на ИИ-модели и диких галлюцинациях уже сложно быть уверенным, что модель будет работать хорошо.)

С другой стороны, уже есть ИИ-певицы, ИИ-блогеры и т. п., собирающие миллионы поклонников. С технологической точки зрения ИИ научились генерировать красивое видео, в которое можно добавить реальных людей. Такой уровень вполне позволит сделать полнометражный фильм. Но не гарантирует его успеха. Единицы актёров остаются популярными на протяжении десятков лет. Обычно аудитория находит новых кумиров, возводит их на пьедестал, а потом переключается на новых героев.

Мы не можем представить, смогут ли ИИ-актёры отнять главные роли у живых актёров или провалятся в прокате. Но кто точно пострадает — актёры массовки. Компьютерная графика уже давно позволяет дорисовывать пейзажи, толпы народа и даже доводить живых актёров до нужного образа. ИИ сможет превратить актёров второго плана из статистов в полноценных действующих лиц со своими характером, походкой, мимикой. Зритель меньше внимания уделяет актёрам второго плана, а тем более массовке, поэтому здесь у ИИ есть право на ошибку и возможность реализовать свои преимущества. Как победить ИИ? Ответ прежний — быть лучшим в своей профессии, потому что ИИ-моделям требуется обучающая база. А учиться надо у лучших.

HAL 9000, ты ли это?

В «Космической одиссее 2001 года» Артура Кларка компьютер HAL 9000 практически обладал разумом и вёл себя как равный участник полёта с космонавтами. В книге компьютер плохо кончил, но именно он — первая ассоциация с «агентским смартфоном» StepX Neo компании StepFun.

Смартфон содержит ИИ-агент Step Amoo, который выполняет все запросы локально. Собственно, локальное выполнение запросов — главная фишка смартфона: получается, что он не зависит от связи, не перестаёт работать, если внешние LLM не на связи (как в случае с блокировкой Fable 5).

Разработчик реализовал собственную операционную систему Step AOS на базе Android, Linux и RTOS. Она спроектирована так, чтобы все операции на смартфоне делились на четыре категории: коммуникации, приложения, файлы и системные инструменты. Каждый запрос пользователя на естественном языке раскладывается на подзадачи и транслируется в запросы ИИ-агенту с учётом необходимого уровня вычислительных мощностей и затрат энергии. Отдельное внимание разработчики уделили безопасности и подключённым внешним сервисам для расширения возможностей системы (на простые запросы агент ответит сам, но подобрать актуальные билеты он может только при подключении к внешним сервисам — что логично).

Преимущество такого подхода — возможность обучить ИИ-агента на всех данных, которые применяет пользователь. При этом работа происходит локально, что теоретически улучшает безопасность — данные не смогут извлечь кибератакой злоумышленники из моделей типа Claude или GPT.

Идея объединить все данные пользователя и скормить их ИИ-модели, чтобы она лучше понимала и помогала ему, не нова. Ещё десяток лет назад Microsoft показывала концепцию Skype, который извлекает из диалога договорённость о встрече и добавляет дату и место в календарь. Неслучайно StepFun организовали… выходцы из Microsoft. Только напомним, что ИТ-гигант так и не реализовал эту функцию и закрыл Skype.

Пока похоже на типичный стартап, который взял популярную идею и решил её реализовать. Ждём тестирования — хватит ли вычислительных мощностей смартфона для полноценной работы ИИ-агента? Сможет ли собственный ИИ-агент справиться с потоками разнородной информации? Удастся ли обеспечить киберзащиту смартфона, в котором будет буквально вся жизнь пользователя?

Кластеры, перезагрузка

Энтузиаст bitluni собрал кластер из 8192 микроконтроллеров CH570. Эта частная инициатива показывает возможный большой тренд.

Способности кластера как видеокарты не впечатляют — воспроизводят картинку в разрешении 320 × 240 точек. Но ценность решения в возможном масштабировании. Контроллеры созданы на базе ядер RISC-V, которые популярны благодаря открытой архитектуре — это облегчает проектирование и программирование устройств на них. Каждый чип стоит всего 13 центов )), хотя конкретно в этом случае больше всего ресурсов ушло на разработку и отладку платы для подключения чипов в систему.

Современные устройства меняют чаще, чем они реально устаревают. Более того современные архитектуры процессоров хорошо масштабируются, а рендеринг видео, рендеринг и интерференс ИИ отлично распараллеливаются. Фактически процессоры старых устройств можно не отправлять на свалку, а создавать из них достаточно экономичные вычислительные кластеры. Правда придется подумать об универсализации, чтобы не тратить время на соединение и налаживание работы разных устройств.

Концепция кластеров из отработавших свое устройств тестируется не только на уровне энтузиастов. Исследователи Google и Калифорнийского университета в Сан-Диего в июне 2026 года собрали кластер из бэушных смартфонов Pixel. По их расчетам 25–50 смартфонов могут заменить двухпроцессорный сервер и поддерживать несложные сервисы для целого университета.

Пока кластеры из бушных устройств выглядят экспериментом. Таким же, как исследование Beowulf, проведенное NASA в 1994 году. Оно показало эффективность кластерных вычислений на старых ПК. В результате стало ясно, что множество недорогих серверов могут работать эффективнее больших и безумно дорогих мейнфреймов. Фактически это был шаг к современному миру облачных технологий.

Новый iPhone подорожает на 300 долларов. Пока, техника Apple?

Хотя в России актуальнее конфликт VK и App Store, мы сегодня поговорим про подорожание техники яблочной компании. Неделю назад покидающий пост гендиректора Тим Кук предупредил о грядущем повышении цен на технику Apple, а 25 июня уже поднял цены на всё, кроме iPhone. WSJ рассчитал, что будущий iPhone 18 Pro подорожает на 200–300 долларов. Рискует ли Apple?

Хотя текущая ИТ-экономика опирается на веб-сервисы, несколько компаний выбиваются из общего тренда. Так, вторая по стоимости в мире компания Apple до сих пор получает основной доход от продаж техники, в первую очередь смартфонов iPhone. Компания и раньше повышала цены, но старалась маскировать это игрой с конфигурацией своих моделей.

На нашей памяти она впервые предупредила о повышении цен из-за ситуации на рынке. И почти тут же повысила их, хотя раньше её цены были стабильны между выпусками новых поколений. Почему она пошла на такой резкий шаг?

Повышение стоимости памяти и других микросхем сжимает рынок смартфонов, как мы писали ранее. Apple удерживала цены, а значит, компенсировала рост себестоимости техники за счёт своих доходов. По подсчётам WSJ себестоимость iPhone повысилась примерно на 20% — слишком серьёзно, чтобы выплачивать это за свой счёт, но захотят ли взять на себя эти расходы потребители?

У Apple были сложные времена, но компании давно удалось отстроиться от конкурентов и доказать, что у неё всегда есть свои технологические преимущества, такие как наиболее полная экосистема (ноутбук — смартфон — часы — сервисы) и надёжные системы безопасности (Face ID, Find My). Текущее повышение цен будет болезненным, но, скорее всего, потребители смирятся с ним, возможно, предпочтя менее дорогие модификации. Не случайно MacBook Neo стал одним из хитов продаж.

Дорожает не только техника Apple — дефицит электроники так и не прошёл, хотя на это была слабая надежда в начале года. Если вы планируете купить именно яблочные решения, то, кажется, лучших времён можно не дождаться, сейчас — почти лучшее время. Почти — потому что стоит узнать результат истории с блокированием приложений VK в App Store и убедиться, что и в этот раз технику Apple не запретят в России.

Кто выиграл от падения рынка смартфонов

Согласно исследованию Counterpoint Research, продажи смартфонов в мире падают девятую неделю подряд. Падение продаж в штучном выражении мы отмечали как один из трендов 2026 года — из-за подорожания и дефицита электронных компонентов, в первую очередь памяти. Средняя цена смартфонов не отмечена в отчёте аналитиков, но, помимо её повышения, причиной падения может быть общий рост цен в мире из-за монетарной политики центральных банков разных стран и повышения цен на топливо. Потребители начинают экономить и реже менять смартфоны, но примечательно, что это касается не всех компаний.

Падение продаж за 20-ю неделю 2026 года составило 8% год к году. Это не случайность, а тренд: уже девятую неделю подряд наблюдается падение продаж смартфонов. В этих условиях продажи Apple и Huawei выросли на 10% и 23% соответственно, а падение продаж Samsung составило незначительный 1%. При этом аналитики отмечают, что наибольших продаж Huawei достигла на домашнем китайском рынке. За это заплатили остальные компании — как известные китайские производители — Oppo, Vivo и Xiaomi, так и компании за пределами топ-6: падение продаж у них составило от 10% до 19%.

Технологии не спасли разработчиков Android-смартфонов, которые активно внедряли технологические новинки — такие как складываемые экраны и сверхбыстрая зарядка. Поведение потребителей в сложных экономических реалиях изменилось.

В условиях неопределённости покупка нового смартфона превращается не в погоню за «фишками», а в инвестицию: пользователь не знает, когда купит следующий смартфон. Поэтому выбирает понятный бренд с известным качеством, гарантийной поддержкой и регулярно выпускающий корректные обновления для прошлогодних моделей, а не только для флагманов.

Похоже на идеальную формулу для любого бизнеса: когда цену удержать невозможно, продавай надёжность.

2,5 трлн долларов за SpaceX — пузырь или нет?

Биржа часто выступает мерилом успеха компаний, и SpaceX (включает бизнес запусков SpaceX, спутниковую связь Starlink и ИИ-подразделение xAI) провела свои первые дни на бирже. Перед торгами были сомнения, что инвесторы поверят в оценку компании Илона Маска, и, по данным инсайдеров, компания несколько снизила первоначальную цену на акции. Но всё удалось: начав со 135 долларов за акцию (что даёт капитализацию компании в 1,75 триллиона долларов), по итогам первой торговой недели, на вечер 18 июня, акции подорожали в 1,5 раза — до 185 долларов (капитализация — 2,5 трлн долларов). Илону Маску снова удалось убедить аудиторию, что в его проекты стоит вкладываться. Убедить или обмануть?

Некоторые эксперты (не те же ли самые, что сомневались в спросе на бумаги SpaceX?) говорят о завышенной цене и раздутом пузыре. Действительно, SpaceX убыточна по итогам 2025 года, а соотношение капитализации к выручке превышает 100х. Ненормальная ситуация. Но только для учебников экономики, которые описывают идеальный рынок, где потребитель ориентируется только на текущую доходность компании и альтернативу в виде банковских вкладов. Но ценой акций давно управляют не фундаментальные факторы, а рынок спроса и предложения: инвесторы покупают акции, рассчитывая не на дивиденды, а надеясь на дальнейший рост их стоимости. Илон Маск показал, как умеет поднимать цену акций убыточных компаний, ещё на примере Tesla.

Справедливости ради, весь рынок акций технологических компаний сейчас спекулятивный. Это не ругательное советское слово, а указание на то, что стоимость акций давно включает множество факторов и рисков, которые могут повлиять в будущем. Или не повлиять. Например, самая дорогая компания мира — тоже технологическая, это Nvidia, её капитализация около 5 трлн долларов. Но соотношение капитализации к выручке — почти 40х. Скромнее, чем у SpaceX, но тоже совершенно безумный коэффициент для «правильного расчёта».

Поэтому о пузыре говорить неправильно. Компании с такой стоимостью могут подешеветь вдвое и всё равно остаться крупнейшими в мире. Но их цена волатильна, на неё могут повлиять не только изменения на рынке, но и настроения пользователей, которыми надо умело дирижировать. А мы можем использовать биржевую стоимость компаний не для зависти, а для оценки успешности не только технологических, но и маркетинговых активностей на рынке.

Оружие или зависть? Правительство США заставило Anthropic отключить доступ к новым ИИ-моделям

Приятно пользоваться нейросетью, которая помогает написать код или деловое письмо. Но долго ли эта возможность будет доступна бесплатно или за относительно небольшие деньги? Когда технология становится стратегической, доступ к ней пропадает. Например, начало разработки ядерной бомбы в СССР связывают с письмом ополченца Георгия Флёрова Иосифу Сталину — он отметил, что в научных журналах пропали работы по изучению распада атома, а значит, использование радиоактивного излучения перешло из научной стадии в промышленную. Флёров был отозван с фронта и стал одним из отцов советской ядерной программы. Не по той же ли схеме правительство США приказало Anthropic убрать доступ к двум новым ИИ-моделям — Fable 5 и Mythos 5?

9 июня Anthropic выпустила новые самые мощные ИИ-модели Fable 5 и Mythos 5, а уже 12 июня сообщила об отключении доступа к ним для всех по требованию правительства США. Формально требование касалось только неграждан США, но, видимо, разработчик пока не имеет надёжной системы определения гражданства пользователя. Отметим, что для любой ИИ-модели крайне важно её использование как можно большим числом пользователей — модель дообучается, а разработчик исправляет её недостатки. Поэтому Anthropic крайне невыгоден текущий запрет, и компания старается его оспорить.

Формальная причина запрета — потенциальная возможность использовать Fable 5 для взлома веб-сервисов. Опасность применения злоумышленниками актуальна для любой системы, и поэтому разработчики применяют меры предосторожности. Причём в случае Anthropic моделей две как раз из соображений безопасности: Mythos 5 — мощная ИИ-модель без ограничений для узкого круга специалистов, а Fable 5 доступна широкому кругу пользователей, но имеет массу ограничений.

Специалисты по кибербезопасности считают, что ограничения в любой ИИ-модели можно обойти, и в этом плане Fable 5 не опаснее предшественников: потребуется слишком много усилий, чтобы применить её для взлома. Многие из них просят вернуть доступ к новым моделям Anthropic.

Возможно, дело в том, что использование ИИ с целью взлома систем стало трендом в этом году: современные модели обнаруживают уязвимости пачками. И, возможно, правительство США решило, что пришло время отобрать у других стран доступ к потенциальному оружию.

Есть более человеческая версия. Anthropic готовится к IPO и вслед за SpaceX (включающей xAI) может стать одной из самых дорогих компаний мира. Это вызывает зависть, тем более мы уже рассказывали, что компания ссорилась с правительством США. Добавляет интриги сообщение о том, что правительству на Anthropic настучал — внезапно — её крупнейший инвестор, компания Amazon. Деньги деньгами, но кому-то очень не нравится отдавать рычаги управления миром молодой компании.

А за беспилотные авто в России ответит пользователь

Когда говорят об ИИ, обычно обсуждают вычислительные мощности и размеры ИИ-модели, но есть ещё одно направление, которое может кардинально изменить применение технологии, — это регуляторика, законы и, если хотите, философия применения. По сообщению «Коммерсанта», Минтранс подготовил новую редакцию законопроекта о правилах движения и эксплуатации беспилотных автомобилей, в которой указано, что при ДТП с участием автономного транспортного средства (ТС) возмещать ущерб здоровью потерпевших и их имуществу будут владельцы высокоавтоматизированных транспортных средств (ВАТС). О чём это говорит?

1. Вступление закона в силу планируется уже осенью 2027 года. Видимо, мы уже близки к применению беспилотников на дорогах по всей России. Сейчас они действуют только в экспериментальных зонах.

2. Регионы смогут ограничивать применение беспилотников как в регионе в целом, так и в отдельных локациях, в определённые дни или при проведении мероприятий. Это логичное решение после хаоса в Китае из-за внезапно вставших на прикол беспилотных авто.

3. Оплачивать ущерб за ДТП с участием ВАТС (беспилотника) будет его владелец. Но потом он может предъявить регрессный иск создателю софта, если авария произошла по причине сбоев в программно-аппаратной части. Вот это третье нововведение тянет на глобальное решение, которое может помочь или затормозить распространение беспилотных машин. Похожей по значимости была ситуация с софтом для первых персональных ПК — регуляторы разрешили продавать софт по принципу «плати как есть» без ответственности разработчика за сохранность пользовательской информации. С одной стороны, это привело к многочисленным случаям потери данных — разработчики заботились о надёжности софта, пока это не мешало получать прибыль. Зато это позволило разрабатывать софт быстрее и большему количеству компаний. И в итоге привело к расцвету ИТ.

Если Минтранс примет новые правила с ответственностью владельца ВАТС за ущерб в ДТП, то, видимо, это потянет рост бизнеса на сдаче беспилотников в аренду (тогда едущий или перевозящий грузы не будет нести ответственность за ДТП), страхование (никто не знает, насколько беспилотники будут хорошо ездить при массовом выходе на дороги, и наверняка владельцы захотят подстраховаться), а главное — развяжет руки создателям программно-аппаратных систем для беспилотных авто. С одной стороны, они могут отнестись к новым ИИ-системам менее ответственно, зато получат больше возможностей для экспериментов, так как меньше ресурсов придётся резервировать, чтобы возместить ущерб пострадавшим при ДТП.

Зачем SpaceX сдала Google ИИ-серверы за 1 млрд долларов в месяц?

Перед IPO SpaceX стали известны многие подробности о новой объединённой компании (SpaceX, Starlink, xAI). Какие-то из них компания вынуждена раскрыть из-за желания стать публичной — например, убыток в 5 млрд долларов в 2025 году. Но сделку с Google, скорее всего, SpaceX заключила перед IPO специально, чтобы показать источник постоянного дохода. Однако сделка вызывает вопросы о конкурентоспособности собственной LLM-модели Grok.

SpaceX сдала вычислительные мощности с GPU Nvidia компании Google для работы ИИ-модели Gemini. Сделка заключена на срок с октября 2026 до июня 2029 года. Стоимость аренды составит 920 млн долл. в месяц, а за весь срок суммарная арендная плата может достичь 30 млрд долл. при выполнении SpaceX необходимых условий.

Сдаваемые вычислительные мощности относятся к суперкомпьютеру Colossus 1 компании SpaceX. Они включают 110 000 видеокарт Nvidia. Для Google эти вычислительные мощности важны в борьбе с дерзкими новичками — OpenAI и Anthropic, которые планируют провести триллионные IPO и на полученные средства, вероятно, расширить доступные вычислительные мощности и улучшить свои LLM-модели.

Ранее Anthropic также заключила сделку со SpaceX на доступ к её вычислительным мощностям до 2029 года за 1,25 млрд долларов в месяц.

Получается, что SpaceX не может загрузить вычислительные мощности задачами по развитию собственной LLM-модели Grok. Зато ей нужно показать источники дохода перед IPO, и в результате компания распродаёт дефицитный доступ к GPU-картам. В результате конкуренты xAI продолжат развивать свои модели и увеличат отрыв.

Почему в этом может быть смысл? Компания SpaceX не производит GPU-карты Nvidia и не может быть их долговременным поставщиком, то есть не может строить на этом долговременную модель бизнеса. Зато компания Илона Маска купила долю в Intel и к концу текущих контрактов может надеяться пересадить арендаторов на будущие ИИ-чипы X1, созданные совместно с Intel.

Более футуристический план — SpaceX на днях представила спутник A1 для вычислений в космосе. Пока это просто картинка, но если Илону Маску в очередной раз удастся сделать невозможное, то SpaceX сразу превратится в поставщика инфраструктуры для ИИ и тут-то сможет «заработать на лопатах», точнее на поставках вычислительных мощностей для ИИ на орбите.

Идеальный шторм — кто сломал рынок труда?

Сейчас на каждую вакансию hh.ru приходится вдвое больше кандидатов, чем год назад. Причём кризис отрасли коснулся и разработчиков: 85 % из них соглашаются на первое предложение и не торгуются, а раньше подолгу выбирали и часто меняли работу.

Кто виноват? Спойлер — не только ИИ.

Восстановим последовательность. В 2020–2021 годах на фоне ковида оказались востребованы как разработчики, так и курьеры. Это вполне компенсировало обвал во многих профессиях, особенно в сфере услуг. Это была общемировая тенденция.

В 2022 году в России уже сформировался собственный тренд — запрос на разработчиков, инженеров, высококвалифицированных специалистов, которые могли помочь в проектах импортозамещения.

Обе волны сложились и загнали долю безработных в зону нескольких процентов. Можно было выбирать из разных предложений и требовать повышения зарплаты. Но затем пошёл обратный тренд.

В 2022 году мировые ИТ-компании начали увольнять разработчиков, которых набрали с запасом в «ковидные» годы. В России этот тренд не чувствовался до 2023 года, пока ЦБ резко не повысил ставку с 7,5 до 16 %. Некоторое время компании продолжали развитие и работали над импортозамещением. Но в 2025 году стало ясно, что высокая ставка ЦБ (а значит, и стоимость кредитов) — это надолго, а доходы от импортозамещения не могут это компенсировать.

Закончилось бы всё тихими сокращениями и замораживанием новых ставок, если бы в 2025 году не началась эра применения ИИ во всех отраслях, включая разработку. В результате масштабы увольнений в мировых ИТ-компаниях продолжают расти. И российские компании на этот раз следуют мировому тренду. Посчитайте, сколько факторов давит на рынок труда. И это мы ещё не говорили про рост издержек из-за более сложной логистики параллельного импорта.

Что делать?

Поиск работы в кризис — особое испытание. Если вы сейчас работаете, задумайтесь: может, стоит по-новому оценить свои возможности на текущем месте. Дополнительно прокачивайте новые навыки, особенно связанные с ИИ. Если джуниорские вакансии ИИ убивает, то на более высоких позициях им всё равно кто-то должен управлять. Вот пример нашей новости о том, как в довольно спокойной области информационной безопасности растёт спрос на специалистов, разбирающихся в ИИ-инструментах.

Если вы уже в поиске, то прокачивайте навыки работы с ИИ. Самостоятельно, на бесплатных курсах. Насчёт платных автор, к сожалению, не знает, какие из них приносят пользу, а какие — только перевод денег. Лучше делайте свои проекты, берите фриланс, чтобы наполнять портфолио. Шторм пройдёт, навыки останутся.

Nvidia выпустила собственный центральный процессор

Рынок центральных процессоров для ПК и ноутбуков десятки лет делили на двоих Intel и AMD, порой занимая 100 % рынка. Периодически им бросали вызов VIA и Cyrix, IBM и Transmeta, но на длинной дистанции сходили с арены. Сейчас альтернатива — только процессоры Apple для устройств под управлением Mac OS. Но в первый день лета на выставке Computex свою систему RTX Spark для Windows представила одна из самых дорогих компаний мира — Nvidia. Получится ли?

Предыдущая попытка Nvidia закрепиться на рынке центральных процессоров — линейка Tegra для планшетов и игровых консолей в 2011 году. Линейку быстро свернули. А для ПК дополнительная сложность в том, что Windows показывает максимальную функциональность на процессорах с архитектурой x86 — Intel и AMD. Сомнительно, что Intel поделится лицензией на эту архитектуру с мощным конкурентом. Но, похоже, Nvidia всё предусмотрела: она разработала совместно с MediaTek центральный процессор Nvidia Vera на ARM-архитектуре. Вопросы совместимости и производительности должны быть решены за счёт партнёрства с Microsoft.

Главное конкурентное преимущество RTX Spark — достаточная производительность для локального использования ИИ-моделей. Это мощное конкурентное преимущество сейчас, когда ИИ находится на пике хайпа. Выход систем на базе RTX Spark планируется осенью. Стоимость ноутбуков и компактных ПК на базе высокопроизводительного набора чипов N1 составит от 2000 до 2500 долларов. Флагманский набор чипов N1X с 20-ядерным центральным процессором позволит Dell, HP, Lenovo и другим ведущим производителям выпустить ноутбуки и ПК по цене от 2500 до 3000 долларов.

Анонс буквально взорвал биржу. По итогам конференции акции Nvidia поднялись на 4 %, HP и Dell — на 7 %, а бумаги AMD и Qualcomm упали на 5 % и 8,5 % соответственно. Мир ждёт нового лидера на рынке центральных процессоров. С поддержкой ИИ.

Взрыв, который потряс космическую программу США

29 мая при проведении статических огневых испытаний взорвалась ракета New Glenn компании Blue Origin. Носители иногда взрываются — они наполнены сотнями тонн горючего и работают на пределе, но по итоговому эффекту этот взрыв может превзойти взрыв советской ракеты Н-1 во время второго пуска в 1969 году. Он фактически закрыл советскую лунную программу, теперь под угрозой американская «Артемида» и вопрос эффективности космических запусков SpaceX.

Взрыв ракеты New Glenn уничтожил важное оборудование на единственной стартовой площадке и вызвал вопросы к её надёжности. Ни один человек не пострадал — это важно, но осталась масса проблем для Blue Origin:

• Все запуски New Glenn откладываются на срок от полугода до 2 лет (неофициальные оценки), пока не будет восстановлен старт.

• Контракты компании с военными могут быть пересмотрены, так как возникнут сомнения в надёжности единственной ракеты Blue Origin.

• Лунная программа «Артемида» может «поехать» по срокам, так как у Blue Origin было самое большое продвижение по лунному кораблю — готов прототип Blue Moon Mark I, но теперь его не на чем доставить на Луну. А значит, сдвигаются и сроки запуска полноценного лунного аппарата, и высадка человека на Луну в 2028 году становится совсем призрачной.

Разные инженерные подходы SpaceX и Blue Origin могут помешать понять масштабы катастрофы. SpaceX в случае с созданием Starship сразу шла по пути натурных испытаний — 5 лет испытаний и более 20 пусков, каждый из которых заканчивался взрывом. Запланированным, ожидаемым взрывом, так как это эксперименты, в которых важна была лишь часть участков полёта. Всё это время у компании оставалась рабочая лошадка Falcon 9 и как минимум два стартовых стола.

Blue Origin шла путём глубокой отработки узлов в цифровом виде и на стендах. Взорвалась серийная ракета, которая готовилась к запуску 48 спутников связи Amazon Leo (обе компании принадлежат основателю Amazon Джеффу Безосу). Уничтожено дорогое оборудование единственного стартового стола.

Взрыв ракеты Blue Origin может… помешать IPO SpaceX. Сомнения в надёжности ракет одной компании могут повлиять на настроения инвесторов другого производителя. 29 мая Bloomberg сообщил, что SpaceX уже снизила оценку компании при размещении с более чем 2 трлн до 1,8 трлн долл. Причина — вроде бы консультации с инвесторами, но о реальном положении дел остаётся только гадать. Положение монопольного оператора запусков не добавит SpaceX стремления к эффективности, что может негативно повлиять и на её показатели. Такова цена инженерной ошибки.

Почему Москве нужны новые дата-центры?

На конференции ЦИПР одной из важных тем для облачных операторов была постройка дата-центров в московском регионе. Сразу скажем, что пока это не закон и конкретных документов под эти планы нет, но радует, что правительство понимает важность этой темы.

Заместитель министра цифрового развития, связи и массовых коммуникаций Евгений Филатов сообщил, что Минцифры обсуждают с Минэнерго возможность разрешить новым игрокам подключиться, если у них есть свои источники энергии. Почему это важно?

Облачные сервисы хороши тем, что пользователю не приходится задумываться, где находятся серверы — в Москве, Сибири или даже за границей. Грамотная организация позволяет бесшовно использовать сервисы в любой локации. Но провайдеру как раз приходится заботиться о том, чтобы дата-центры обладали нужной скоростью доступа и низким пингом, имелась возможность быстро переключиться на другие сервисы при инцидентах в текущем. Кроме того, для некоторых задач важны Edge Computing, то есть технологии, обеспечивающие вычисления в ближайших ЦОДах (для минимальной задержки сигнала).

Однако в таких регионах, как Москва, с февраля подключение ЦОД к электросетям ограничено, так как нет лишних мощностей — они уже использованы или зарезервированы для крупных игроков. А значит, рынок монополизируется: небольшим облачным операторам труднее расширять серверные мощности, чтобы запускать уникальные сервисы и показывать конкурентоспособность на рынке.

Возможность запускать дата-центры, пусть и со своими источниками энергии (которые найти в таких регионах, как Москва, непросто), расширит количество игроков, даст возможность выбора для облачных операторов и позволит достичь максимальной функциональности и надежности сервисов.

Дефицит электроэнергии — не российская особенность, а тренд для всех развитых стран мира. В частности, в США из-за массового строительства дата-центров под ИИ планируется даже возрождение АЭС, которые смогут дать постоянные мощности по приемлемым ценам (СЭС ночью не работают, ВЭС зависят от ветра). Ресурс Servernews отмечает, что такие крупные компании, как Microsoft, SoftBank и SpaceX (недавно слилась с ИИ-компанией xAI), собираются использовать газовые генераторы, а OpenAI под проекты Oracle закупает топливные элементы.

Надеемся, что и российские регуляторы не останутся в стороне и помогут решить общемировую проблему.

Роскосмос готовит две новые ракеты «Союз-5» и живёт по правилам ИТ-компании

30 апреля впервые была запущена ракета-носитель «Союз-5». Теперь глава Роскосмоса сообщил, что уже готовятся ещё две ракеты, которые позволят закончить лётно-космические испытания (ЛКИ) и передать ракету в серию.

Радует, что новую ракету удалось создать всего за 5 лет (в отличие от 20 лет для «Ангары-А5»). Жаль, что с ЛКИ не торопятся и они закончатся к 2028–2029 году. Видимо, пока нет полезной нагрузки под ракету. А она важна.

Сейчас основная «рабочая лошадка» Роскосмоса — «Союз-2.1а/б», который позволяет доставить на орбиту около 8 тонн полезной нагрузки. «Союз-5» выведет более 17 тонн. Используется самый мощный жидкостный двигатель в мире — РД-171МВ, современная конструкция старта позволила автоматизировать запуск. В результате можно рассчитывать на снижение себестоимости вывода на орбиту в 1,5 раза — с текущих 450 000 рублей за 1 кг до 300 000. Это сделает для частных компаний более доступными эксперименты с космическими технологиями.

RUVDS последовательно исследует возможности связи, вычислений, кибербезопасности и других технологий на орбите, запустив уже два собственных спутника. При этом на ЦИПР-2026 представитель нашего партнёра — «Лаборатории Касперского» — отметила, что принципы кибербезопасности должны соблюдаться на каждом этапе создания космических решений. По нашему опыту, это говорит о том, что нельзя прийти с готовым проектом для запуска на орбиту и сказать: «Ой, мы забыли про киберзащиту, добавьте её сверху».

Отметим, что космическая и ИТ-индустрия всё больше сливаются. ИТ использует связь и вычисления на орбите, а на том же ЦИПР-2026 представители Роскосмоса отмечали переход на цифровые документы, обучение на их базе ИИ и создание новых проектов с помощью генеративного ИИ и цифровых моделей, которые позволяют ставить эксперименты, не расходуя реальные изделия. Это типично ИТ-шный подход, который становится нормой для космоса.